Scenario Modeler — MORRISTOWN MEDICAL CENTER
CCN 310015 | 4 scenarios | Best: Aggressive (68% IRR, 13.5x MOIC)
🛡️ Public data only — no PHI permitted on this instance.
$1.70B
Net Revenue
$174.5M
Current EBITDA
10.3%
Current Margin
705
Beds
34%
Medicare %
Scenario Comparison
| Base Case | Conservative | Aggressive | Downside | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Adj. Revenue | $1.70B | $1.70B | $1.70B | $1.61B | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EBITDA Uplift | $125.1M | $62.5M | $162.6M | $46.4M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma EBITDA | $299.6M | $237.1M | $337.1M | $220.9M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma Margin | 17.6% | 14.0% | 19.8% | 13.7% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Multiple | 10.0x | 10.0x | 10.0x | 10.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Multiple | 11.0x | 10.0x | 12.0x | 9.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry EV | $1.75B | $1.75B | $1.75B | $1.75B | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Equity | $268.5M | $268.5M | $268.5M | $268.5M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit EV | $3.60B | $2.55B | $4.50B | $2.07B | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Equity | $2.73B | $1.68B | $3.63B | $1.20B | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MOIC | 10.16x | 6.26x | 13.51x | 4.45x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| IRR | 59.0% | 44.3% | 68.3% | 34.8% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Per-Scenario EBITDA Bridge
Base Case
59%IRR
ML-predicted targets at P75 peers, 60% gap closure
| Net Collection Rate | $35.7M |
| Cost to Collect | $34.0M |
| Denial Rate Reductio | $33.6M |
| A/R Days Reduction | $20.7M |
| Clean Claim Rate | $1.1M |
| Total Uplift | $125.1M |
Conservative
44%IRR
50% of base improvement, flat multiple
| Net Collection Rate | $17.8M |
| Cost to Collect | $17.0M |
| Denial Rate Reductio | $16.8M |
| A/R Days Reduction | $10.3M |
| Clean Claim Rate | $544K |
| Total Uplift | $62.5M |
Aggressive
68%IRR
130% improvement, 1x multiple expansion, 4% growth
| Net Collection Rate | $46.4M |
| Cost to Collect | $44.2M |
| Denial Rate Reductio | $43.7M |
| A/R Days Reduction | $26.9M |
| Clean Claim Rate | $1.4M |
| Total Uplift | $162.6M |
Downside
35%IRR
Medicare rate cut + denial rate spike + margin compression
| Net Collection Rate | $13.6M |
| Cost to Collect | $12.9M |
| Denial Rate Reductio | $11.6M |
| A/R Days Reduction | $7.9M |
| Clean Claim Rate | $413K |
| Total Uplift | $46.4M |
Implementation Timing Comparison
Cumulative EBITDA uplift at each milestone across scenarios.
| Month | Base Case | Conservative | Aggressive | Downside |
|---|---|---|---|---|
| M0 | $0 | $0 | $0 | $0 |
| M6 | $60.6M | $30.3M | $78.8M | $22.4M |
| M12 | $113.2M | $56.6M | $147.1M | $41.8M |
| M18 | $125.1M | $62.5M | $162.6M | $46.4M |
| M24 | $125.1M | $62.5M | $162.6M | $46.4M |
| M36 | $125.1M | $62.5M | $162.6M | $46.4M |