Scenario Modeler — ENCOMPASS HEALTH REHABILITATION OF P
CCN 103048 | 4 scenarios | Best: Aggressive (95% IRR, 28.4x MOIC)
🛡️ Public data only — no PHI permitted on this instance.
$17.2M
Net Revenue
$578K
Current EBITDA
3.4%
Current Margin
40
Beds
69%
Medicare %
Scenario Comparison
| Base Case | Conservative | Aggressive | Downside | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Adj. Revenue | $17.2M | $17.2M | $17.2M | $16.3M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EBITDA Uplift | $1.3M | $632K | $1.6M | $469K | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma EBITDA | $1.8M | $1.2M | $2.2M | $1.0M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma Margin | 10.7% | 7.0% | 12.9% | 6.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Multiple | 10.0x | 10.0x | 10.0x | 10.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Multiple | 11.0x | 10.0x | 12.0x | 9.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry EV | $5.8M | $5.8M | $5.8M | $5.8M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Equity | $890K | $890K | $890K | $890K | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit EV | $21.3M | $12.7M | $28.2M | $9.7M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Equity | $18.4M | $9.8M | $25.3M | $6.8M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MOIC | 20.68x | 11.04x | 28.42x | 7.64x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| IRR | 83.3% | 61.7% | 95.3% | 50.2% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Per-Scenario EBITDA Bridge
Base Case
83%IRR
ML-predicted targets at P75 peers, 60% gap closure
| Net Collection Rate | $361K |
| Cost to Collect | $344K |
| Denial Rate Reductio | $340K |
| A/R Days Reduction | $209K |
| Clean Claim Rate | $11K |
| Total Uplift | $1.3M |
Conservative
62%IRR
50% of base improvement, flat multiple
| Net Collection Rate | $180K |
| Cost to Collect | $172K |
| Denial Rate Reductio | $170K |
| A/R Days Reduction | $105K |
| Clean Claim Rate | $5K |
| Total Uplift | $632K |
Aggressive
95%IRR
130% improvement, 1x multiple expansion, 4% growth
| Net Collection Rate | $469K |
| Cost to Collect | $447K |
| Denial Rate Reductio | $442K |
| A/R Days Reduction | $272K |
| Clean Claim Rate | $14K |
| Total Uplift | $1.6M |
Downside
50%IRR
Medicare rate cut + denial rate spike + margin compression
| Net Collection Rate | $137K |
| Cost to Collect | $131K |
| Denial Rate Reductio | $118K |
| A/R Days Reduction | $79K |
| Clean Claim Rate | $4K |
| Total Uplift | $469K |
Implementation Timing Comparison
Cumulative EBITDA uplift at each milestone across scenarios.
| Month | Base Case | Conservative | Aggressive | Downside |
|---|---|---|---|---|
| M0 | $0 | $0 | $0 | $0 |
| M6 | $613K | $306K | $796K | $227K |
| M12 | $1.1M | $572K | $1.5M | $423K |
| M18 | $1.3M | $632K | $1.6M | $469K |
| M24 | $1.3M | $632K | $1.6M | $469K |
| M36 | $1.3M | $632K | $1.6M | $469K |