Scenario Modeler — RICHMOND STATE HOSPITAL
CCN 154018 | 4 scenarios | Best: Base Case (-100% IRR, 0.0x MOIC)
🛡️ Public data only — no PHI permitted on this instance.
$3.2M
Net Revenue
$-36.5M
Current EBITDA
-1141.3%
Current Margin
213
Beds
0%
Medicare %
Scenario Comparison
| Base Case | Conservative | Aggressive | Downside | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Adj. Revenue | $3.2M | $3.2M | $3.2M | $3.0M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EBITDA Uplift | $249K | $125K | $324K | $93K | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma EBITDA | $-36.2M | $-36.3M | $-36.1M | $-36.4M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma Margin | -1133.5% | -1137.4% | -1131.2% | -1198.3% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Multiple | 10.0x | 10.0x | 10.0x | 10.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Multiple | 11.0x | 10.0x | 12.0x | 9.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry EV | $-364.6M | $-364.6M | $-364.6M | $-364.6M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Equity | $-56.1M | $-56.1M | $-56.1M | $-56.1M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit EV | $-462.3M | $-401.4M | $-528.5M | $-344.1M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Equity | $-280.1M | $-219.2M | $-346.3M | $-161.9M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MOIC | 0.00x | 0.00x | 0.00x | 0.00x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| IRR | -100.0% | -100.0% | -100.0% | -100.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Per-Scenario EBITDA Bridge
Base Case
-100%IRR
ML-predicted targets at P75 peers, 60% gap closure
| Denial Rate Reductio | $70K |
| Net Collection Rate | $67K |
| Cost to Collect | $64K |
| A/R Days Reduction | $39K |
| Clean Claim Rate | $10K |
| Total Uplift | $249K |
Conservative
-100%IRR
50% of base improvement, flat multiple
| Denial Rate Reductio | $35K |
| Net Collection Rate | $34K |
| Cost to Collect | $32K |
| A/R Days Reduction | $19K |
| Clean Claim Rate | $5K |
| Total Uplift | $125K |
Aggressive
-100%IRR
130% improvement, 1x multiple expansion, 4% growth
| Denial Rate Reductio | $91K |
| Net Collection Rate | $87K |
| Cost to Collect | $83K |
| A/R Days Reduction | $51K |
| Clean Claim Rate | $12K |
| Total Uplift | $324K |
Downside
-100%IRR
Medicare rate cut + denial rate spike + margin compression
| Net Collection Rate | $25K |
| Cost to Collect | $24K |
| Denial Rate Reductio | $24K |
| A/R Days Reduction | $15K |
| Clean Claim Rate | $4K |
| Total Uplift | $93K |
Implementation Timing Comparison
Cumulative EBITDA uplift at each milestone across scenarios.
| Month | Base Case | Conservative | Aggressive | Downside |
|---|---|---|---|---|
| M0 | $0 | $0 | $0 | $0 |
| M6 | $125K | $62K | $162K | $46K |
| M12 | $227K | $113K | $295K | $84K |
| M18 | $249K | $125K | $324K | $93K |
| M24 | $249K | $125K | $324K | $93K |
| M36 | $249K | $125K | $324K | $93K |