$14.8M
Net Revenue
$2.1M
Current EBITDA
14.0%
Current Margin
30
Beds
85%
Medicare %
Scenario Comparison
| Base Case | Conservative | Aggressive | Downside | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Adj. Revenue | $14.8M | $14.8M | $14.8M | $14.1M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EBITDA Uplift | $1.1M | $545K | $1.4M | $404K | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma EBITDA | $3.2M | $2.6M | $3.5M | $2.5M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Pro Forma Margin | 21.4% | 17.7% | 23.6% | 17.6% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Multiple | 10.0x | 10.0x | 10.0x | 10.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Multiple | 11.0x | 10.0x | 12.0x | 9.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry EV | $20.7M | $20.7M | $20.7M | $20.7M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Entry Equity | $3.2M | $3.2M | $3.2M | $3.2M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit EV | $38.4M | $28.3M | $47.3M | $23.2M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exit Equity | $28.1M | $18.0M | $36.9M | $12.9M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MOIC | 8.80x | 5.64x | 11.58x | 4.04x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| IRR | 54.5% | 41.3% | 63.2% | 32.2% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Per-Scenario EBITDA Bridge
Base Case
54%IRR
ML-predicted targets at P75 peers, 60% gap closure
| Net Collection Rate | $311K |
| Cost to Collect | $296K |
| Denial Rate Reductio | $293K |
| A/R Days Reduction | $180K |
| Clean Claim Rate | $10K |
| Total Uplift | $1.1M |
Conservative
41%IRR
50% of base improvement, flat multiple
| Net Collection Rate | $155K |
| Cost to Collect | $148K |
| Denial Rate Reductio | $147K |
| A/R Days Reduction | $90K |
| Clean Claim Rate | $5K |
| Total Uplift | $545K |
Aggressive
63%IRR
130% improvement, 1x multiple expansion, 4% growth
| Net Collection Rate | $404K |
| Cost to Collect | $385K |
| Denial Rate Reductio | $381K |
| A/R Days Reduction | $234K |
| Clean Claim Rate | $12K |
| Total Uplift | $1.4M |
Downside
32%IRR
Medicare rate cut + denial rate spike + margin compression
| Net Collection Rate | $118K |
| Cost to Collect | $113K |
| Denial Rate Reductio | $101K |
| A/R Days Reduction | $68K |
| Clean Claim Rate | $4K |
| Total Uplift | $404K |
Implementation Timing Comparison
Cumulative EBITDA uplift at each milestone across scenarios.
| Month | Base Case | Conservative | Aggressive | Downside |
|---|---|---|---|---|
| M0 | $0 | $0 | $0 | $0 |
| M6 | $528K | $264K | $687K | $196K |
| M12 | $987K | $493K | $1.3M | $365K |
| M18 | $1.1M | $545K | $1.4M | $404K |
| M24 | $1.1M | $545K | $1.4M | $404K |
| M36 | $1.1M | $545K | $1.4M | $404K |